Standard & Poor’s предупреждает украинские банки о низком качестве их активов и плохом фондировании

Standard & Poor’s пугает украинских банкиров мрачными перспективами

Фото: EPA

По данным международного рейтингового агентства Standard & Poor’s (S&P), в 2012 г. доля проблемных кредитов в портфелях украинских банков выросла. Они составили около 20 % от общего объема, что на 5 п. п. больше, чем годом ранее. Также в исследовании говорится, что большинство финструктур Украины находятся в зоне риска, так как не зарезервировали достаточное количество средств под непредвиденные экономические коллапсы. «Сохраняются и риски для банков с низким уровнем проблемных кредитов, но с повышенным уклоном в розничное кредитование», — рассказала ведущий аналитик S&P Аннет Эсс. Плохо влияет на систему большое количество валютных кредитов, около 35 % портфеля банков и оcтавшиеся со времен кризиса проблемы из‑за кредитования строительной отрасли.

Нацбанк в курсе дел

«Есть, конечно, еще нерешенные вопросы, но они не только во власти регулятора, но и зависят от всех реформ, проводящихся в стране», — прокомментировал заявление S&P член совета НБУ, народный депутат Василий Горбаль. Он соглашается с рисками, о которых предупреждает агентство, например, в вопросе взаимодействия банков и строителей, так как «это единственная отрасль, которая до сих пор не вышла на докризисный уровень». Однако парламентарий считает необоснованными беспокойства об увеличении розничного кредитования, ведь уровень возвратности таких кредитов достаточно высок.

С некоторыми выводами S&P не соглашаются и банкиры. Председатель правления банка «Хрещатик» Дмитрий Гриджук считает, что в 2013 г. финучреждения активно занимались погашением и реструктуризацией проблемных долгов. Такого же мнения придерживается и предправления банка «Национальный кредит» Людмила Мищук, которая утверждает, что качество активов, приобретенных банками за последние два года, выше, чем в предыдущие периоды. «Ожидаю, что уровень проблемной задолженности в ближайшее время будет снижаться более динамично», — полагает она.

Внутренние ресурсы в помощь

S&P также негативно оценивает рост депозитарного портфеля, учитывая ограниченные инвестиционные возможности в Украине и перевес в сторону розничных депозитов. Агентство отмечает высокую долларизацию депозитов в Украине и то, что у небольших и средних банков слабая клиентская база и есть риск оттока вкладов.

Вопрос высокой долларизации депозитов и украинской экономики в целом, по мнению Василия Горбаля, быстро не решить. «Доллар у нас фактически вторая валюта», — резюмирует он. Председатель правления ПУМБ Сергей Черненко уточняет, что риски в нашей банковской системе очень дифференцированы, поэтому крупные банки отличаются хорошим корпоративным управлением, риск-менеджментом и имеют высокую открытость бизнеса.Еще одной негативной чертой нашего рынка Аннет Эсс называет неспособность украинских банков привлекать внешние ресурсы при плохом развитии внутренних долговых рынков. Но Василий Горбаль видит в этом больше внешнюю проблему. «Сегодня значительно сузились возможности на международных рынках заимствования, поэтому эти рекомендации агентства — последствия существующих реалий», — считает он. Регулятор вносит много инициатив, связанных с увеличением безналичного оборота и детенизаций экономики. Все это направлено на компенсацию внешнего фондирования внутренним, поясняет член совета НБУ. По его мнению, даже внутренние валютные облигации, которые подвергались большой критике, дали положительный эффект.

Из позитивных моментов развития украинского банковского сектора международное рейтинговое агентство отметило лишь временное увеличение доли ликвидных активов в 2012 г. до 22 % по сравнению с 18 % в 2011 г. Но и это лишь последствия снижения темпов роста кредитования, заявили эксперты S&P.

Украине примеряют
иностранные проблемы

Пессимистические оценки S&P навеяны спадом в европейском банковском секторе, предполагает член Украинского общества финансовых аналитиков Виталий Шапран. К примеру, уход иностранцев с нашего банковского рынка вызван необходимостью решать свои домашние проблемы. Конечно, когда систему покидают такие игроки, как Commerzbank либо подобные ему, это негативно отражается на уровне фондирования, ведь присутствие «дочек» иностранных финструктур стабилизировало систему даже в очень тяжелый кризисный период. «Материнские структуры тогда фондировали свои дочерние структуры в Украине», — отметил аналитик.

Сейчас риски системы действительно повысились, но говорить о реальных угрозах существованию банковской системы Украины нельзя, категоричен Виталий Шапран. Чтобы риски, названные S&P, стали реальной угрозой, необходимо, чтобы ВВП Украины упал, например, более чем на 15 %, отмечает эксперт.

Банковский сектор наконец‑то стал прибыльным, считает Дмитрий Гриджук, но на него влияют экономические сложности в стране. Из-за этого кредитование реального сектора экономики не возобновили, что и является самой большой нашей проблемой, констатировал банкир.